Las entidades financieras siguen endureciendo el acceso al crédito

En la tónica de los últimos mensajes económicos del Gobierno español, que empieza a ver brotes verdes en lo que para muchos sigue siendo un páramo financiero y laboral, el Banco de España cree que "el ritmo de ajuste del mercado de crédito podría estar empezando a moderarse".

Los datos, sin embargo, no respaldan este optimismo porque demuestran que la demanda de financiación no termina de despegar y que las empresas y hogares que se animan a pedir créditos siguen encontrando dificultades, negativas y, en el mejor de los casos, condiciones más duras para acceder a ellos.

Según la Encuesta sobre Préstamos Bancarios (EPB) de abril recogida en el último boletín económico del Banco de España, las entidades han endurecido nuevamente los criterios de concesión de préstamos durante los primeros meses de 2009, aunque "notablemente menos" que en los trimestres anteriores. Para el regulador, esto indica que la dificultad de empresas y familias para obtener financiación habría seguido aumentando. Así, cuando se refiere al endurecimiento de las condiciones de los préstamos el Banco de España hace especial hincapié en "la ampliación de los márgenes aplicados a las operaciones de mayor riesgo".

Las entidades financieras siguen endureciendo el acceso al crédito

Las pymes están sufriendo esta situación de una forma muy directa, ya que según la encuesta sobre el acceso a la financiación ajena de Affirma, el 30% de las pequeñas y medianas empresas que pidió un crédito durante el mes de febrero no lo obtuvo, lo que supone triplicar la cifra registrada en enero. Según Affirma, el "gran problema" es que esta situación está poniendo "al borde de la quiebra" a unas 200.000 pymes de todo el Estado español, pues el 87% de las empresas utiliza los créditos para hacer frente a sus necesidades de liquidez inmediata.

El 82,3% de las empresas encuestadas asegura tener problemas y argumenta que los créditos que se conceden son de menor cuantía y más caros, y que los costes de la financiación están subiendo. Además, el 34% de las pymes ha paralizado sus proyectos de inversión por los problemas de financiación.

Por lo que respecta a los hogares, los expertos destacan que aunque los mercados mayoristas de crédito avanzan hacia su normalización y cuentan con mayores posibilidades de acceso a la liquidez, el dinero sigue sin llegar a los agentes económicos y, en particular, a las familias, que se están viendo muy afectadas por la restricción crediticia. Según los datos del Banco de España, el crédito a las familias creció un 2,2% en marzo respecto del mismo mes del año anterior. Esta cifra es inferior al 2,8% registrado en febrero o el 3,7% de enero, y refleja con nitidez el racionamiento del crédito que aplican las entidades financieras debido a las expectativas negativas que éstas tienen sobre la evolución económica y el mercado de la vivienda.

Muestra evidente de esto es que la deuda hipotecaria de las familias siguió moderándose en marzo y ascendió a 671.403 millones de euros, un 2,5% más que en el mismo mes del año anterior, lo que supone el menor aumento de toda la serie histórica. Si tomamos como referencia el incremento interanual, éste se sitúa más de ocho puntos por debajo del incremento del 11% registrado en el mismo periodo de 2008.

Con este panorama y tras las medidas excepcionales aprobadas el día 7 por el Banco Central Europeo, los expertos advierten de que el abaratamiento del precio del dinero y la inundación de liquidez que están procurando los bancos centrales no son condición suficiente para atajar la crisis financiera, ya que este chorro de liquidez que se está inyectando a los sistemas financieros no se canaliza eficazmente hacia los proyectos de inversión de las empresas o hacia los créditos a particulares, que son quienes deben dar los primeros pasos para la recuperación económica. Los expertos destacan que por más liquidez que se facilite, "siempre será insuficiente si los intermediarios financieros tienen cerrada la ventanilla".

El Informe de Estabilidad Financiera del Banco de España explica que la evolución del crédito depende de la situación de los mercados mayoristas y del ciclo económico. En este sentido, recuerda que "las entidades aplican una mayor cautela en la valoración de los prestatarios ante una economía en recesión", es decir, que están siendo especialmente vigilantes en un contexto de fuerte destrucción de puestos de trabajo y tendencia negativa del mercado inmobiliario, de ahí que apliquen políticas crediticias restrictivas. El objetivo no es otro que reducir al mínimo el peligro de que la concesión de nuevo crédito incremente la espiral alcista de morosidad que afecta a casi todas las entidades y que amenaza sus cuentas de resultados. De hecho, tras los disgustos acumulados por la Banca en el sector del ladrillo desde mediados de 2008, la desaceleración del crédito al sector privado está siendo más intensa en los sectores relacionados con el mercado inmobiliario, y en especial en las empresas de construcción y promoción inmobiliaria.

Recientemente el consejero del Banco de España, Vicente Salas Fumás, afirmó que no se puede reclamar a los bancos que "abran el grifo" para dar préstamos "a la ligera" que permitan reactivar el consumo porque ese dinero no es suyo, sino de los clientes. También aconsejó a la población que "no esté enfrentada" con los bancos porque "dar créditos no es tan fácil".

Fuente: Noticias de Gipuzkoa